商業性住房貸款利率定價機制發生重大調整

⑴ 房貸合同要改了！剛剛，央行宣布貸款利率大調整

舉個例子可以看得更清晰：

目前，大多數存量商業性個人住房貸款的重定價周期為1年且重定價日為每年1月1日。

以此為例，若某筆商業性個人住房貸款原合同期限20年,剩餘期限為8年，原合同約定的利率為5年期以上貸款基準利率上浮10%，現執行利率為4.9%×（1+10%）=5.39%。2019年12月發布的5年期以上LPR為4.8%。

如果借貸雙方確定在2020年3月30日轉換定價基準，且重定價周期仍為1年，重定價日仍為每年1月1日，那麼加點幅度應為0.59個百分點（5.39%-4.8%=0.59%）。

2020年3月30日至12月31日，執行的利率水平仍是5.39%（4.8%+0.59%）。在此後的第一個重定價日，即2021年1月1日，按照重新約定的重定價規則，執行的利率將調整為2020年12月發布的5年期以上LPR+0.59%，此後每年以此類推。

此次央行也對其他存量貸款定價基準的轉換進行了明確。除商業性個人住房貸款的其他存量浮動利率貸款，包括但不限於企業貸款、個人消費貸款等，可由借貸雙方按市場化原則協商確定具體轉換條款，包括參考LPR的期限品種、加點數值、重定價周期、重定價日等，或轉為固定利率。

另外，如存量浮動利率貸款轉換為固定利率，轉換後的利率水平由借貸雙方協商確定，其中商業性個人住房貸款轉換後利率水平應等於原合同最近的執行利率水平。

⑵ 重磅！剛剛，央行官宣房貸利率正式下調

剛剛（5月15日），中國人民銀行、中國銀行保險監督管理委員會發布關於調整差別化住房信貸政策有關問題的通知。

中國人民銀行上海總部，各分行、營業管理部，各省會（首府）城市中心支行、副省級城市中心支行；各銀保監局：

為堅持房子是用來住的、不是用來炒的定位，全面落實房地產長效機制，支持各地從當地實際出發完善房地產政策，支持剛性和改善性住房需求，促進房地產市場平穩健康發展，按照國務院有關部署，現就差別化住房信貸政策有關事項通知如下：

一、對於貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點，二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限按現行規定執行。

二、在全國統一的貸款利率下限基礎上，人民銀行、銀保監會各派出機構按照「因城施策」的原則，指導各省級市場利率定價自律機制，根據轄區內各城市房地產市場形勢變化及城市政府調控要求，自主確定轄區內各城市首套和二套住房商業性個人住房貸款利率加點下限。

中國人民銀行

中國銀行保險監督管理委員會

2022年5月15日

⑶ 央行調整差別化住房信貸政策，具體調整了哪些住房信貸政策

5月15日，中國人民銀行、中國銀行保險監督管理委員會發布《關於調整差別化住房信貸政策有關問題的通知》，明確表示對於貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點，二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限按現行規定執行。

首套房

⑷ 熱搜第一！涉及房貸，重磅調整

重！磅！

今天（5月15日）

央行、銀保監會聯合發布通知

調整差別化住房信貸政策

《通知》稱，對於貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點，二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限按現行規定執行。

央行表示，此舉旨在堅持房子是用來住的、不是用來炒的定位，全面落實房地產長效機制，支持各地從當地實際出發完善房地產政策，支持剛性和改善性住房需求，促進房地產市場平穩健康發展。

《通知》一出

今天下午

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沖上微博熱搜榜

指導各省級市場利率定價自律機制

通知還要求，在全國統一的貸款利率下限基礎上，人民銀行、銀保監會各派出機構按照「因城施策」的原則，指導各省級市場利率定價自律機制，根據轄區內各城市房地產市場形勢變化及城市政府調控要求，自主確定轄區內各城市首套和二套住房商業性個人住房貸款利率加點下限。

南都記者第一時間向上海某國有大行信貸部門負責人了解新政影響，她表示具體結果需要等待當地的銀行同業公會協調。

光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華向南都記者表示，此次央行下調住房貸款利率定價下限，是進一步優化商業銀行房貸利率自律定價機制，擴大了部分區域商業銀行房貸利率定價空間，符合部分區域房地產市場情況。

「主要是近期受散發疫情等因素干擾，國內部分區域房地產復甦情況不夠理想，4月居民信貸下滑，反映國內房地產需求端仍低迷。國內通過下調房貸利率定價下限，讓各區域商業銀行能根據當地樓市供需情況與城市政府調控要求，靈活調節，促進樓市加快恢復平衡。」周茂華說。

值得一提的是，下周五（5月20日）央行將公布最新一期LPR報價，其中5年期以上LPR作為房貸基準利率，是否調降與房地產關系密切。根據4月LPR報價情況，當前5年期以上LPR為4.6%，各區域商業銀行房貸利率報價是在當前4.6%的基準上浮動生成。

周茂華認為，預計隨著國內散發疫情逐步得到控制，一系列政策效果將逐步顯現，樓市供需兩端將逐步回暖，「需要穩定好市場預期，防範局部潛在『過熱』風險。」

首套房貸利率最低可為4.4%

克而瑞監測到，4月重點城市主流首套房貸利率為5.17%，二套利率為5.45%，創2019年以來月度新低。

目前深圳為大灣區內地9城中房貸利率最低的城市，首套穩定在4.9%，二套為5.2%；肇慶則是灣區內地9城中房貸利率最高的城市，無論首套或二套，房貸利率普遍在6%上下浮動。

而按照今次的最新通知，按目前5年期4.6%的LPR計算，首套房貸利率最低可為4.4%。

信貸端對市場有望起到刺激作用。據克而瑞監測到，4月灣區內地9城推盤積極性提升，整體推貨量突破萬套，環比上升26%。其中，廣州推貨尤為積極，總推貨量5145套；另外東莞、深圳、肇慶也推貨過千套。去化方面，4月9城平均去化率25%，環升9pts，但仍處在低位運行狀態。

中國人民銀行 中國銀行保險監督管理委員會關於調整差別化住房信貸政策有關問題的通知

中國人民銀行上海總部，各分行、營業管理部，各省會（首府）城市中心支行、副省級城市中心支行；各銀保監局：

為堅持房子是用來住的、不是用來炒的定位，全面落實房地產長效機制，支持各地從當地實際出發完善房地產政策，支持剛性和改善性住房需求，促進房地產市場平穩健康發展，按照國務院有關部署，現就差別化住房信貸政策有關事項通知如下：

一、對於貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點，二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限按現行規定執行。

二、在全國統一的貸款利率下限基礎上，人民銀行、銀保監會各派出機構按照「因城施策」的原則，指導各省級市場利率定價自律機制，根據轄區內各城市房地產市場形勢變化及城市政府調控要求，自主確定轄區內各城市首套和二套住房商業性個人住房貸款利率加點下限。

中國人民銀行

中國銀行保險監督管理委員會

2022年5月15日

⑸ 行業再迎重大利好，多地首套房貸利率面臨下調

為全面落實房地產長效機制，支持各地從當地實際出發完善房地產政策，支持剛性和改善性住房需求，促進房地產市場平穩健康發展，金融主管部門就差別化住房信貸政策進行了調整。

5月15日，中國人民銀行、中國銀保監會聯合發布《關於調整差別化住房信貸政策有關問題的通知》（以下稱《通知》）提出，對於貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點，二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限按現行規定執行。

多地首套房貸利率存在較大下調空間

事實上，此次下調房貸利率早有端倪。

4月29日，人民銀行在召開的專題會議上表示，執行好房地產金融審慎管理制度，及時優化房地產信貸政策，保持房地產融資平穩有序，支持剛性和改善性住房需求。5月5日，中國銀保監會專題會議也提出，因城施策落實好差別化住房信貸政策，支持首套和改善性住房需求。

央行近日發布的金融統計數據報告顯示，4月份住房貸款減少605億元，同比少增4022億元。另一方面，根據國家統計局今日（5月16日）公布的數據顯示，1-4月份商品房銷售面積39768萬平方米，同比下降20.9%；其中，住宅銷售面積下降25.4%。商品房銷售額37789億元，下降29.5%；其中，住宅銷售額下降32.2%。

無論是從金融數據還是房地產成交數據來看，下調首套房貸利率具有一定的緊迫性。

而此次差別化住房信貸政策的出台，也將遵循「因城施策」的原則。據悉，在全國統一的貸款利率下限基礎上，人民銀行、銀保監會各派出機構按照「因城施策」的原則，指導各省級市場利率定價自律機制，根據轄區內各城市房地產市場形勢變化及城市政府調控要求，自主確定轄區內各城市首套和二套住房商業性個人住房貸款利率加點下限。

從利率方面看，4月20日中國人民銀行授權全國銀行間同業拆借中心公布，5年期以上LPR為4.6%，這也意味著未來各地首套房貸利率最多可降至4.4%。

如果按貸款100萬元，貸款期限為30年，以等額本息的還款方式測算，到期將少付利息約4.28萬元，這將在一定程度上緩解購房者的購房壓力。

此外，根據貝殼研究院此前發布的重點城市主流房貸利率數據，4月份其監測的103個重點城市主流首套房貸利率為5.17%，二套利率為5.45%。通過本次差別化住房信貸政策的調整，全國多地首套房貸利率未來將存在較大的下調空間。

中金公司也發布報告稱，本次下調的是首套房貸利率下限而非終端實際利率，預計未來各地終端房貸利率仍將繼續下行。

助力房地產市場企穩

根據中房網不完全統計，最近一段時間以來，多地都出台了穩定房地產市場相關政策，截至目前全國已有超過100個城市不同程度對房地產政策進行了調整。政策內容主要包括調整「四限」政策、人才政策、發放購房補貼或契稅補貼、重啟貨幣化安置、提高住房公積金貸款額度、下調房貸利率和首付比例，以及調整增值稅年限等措施。但從實際情況看，受疫情等因素影響，政策效應傳導至市場尚不明顯，樓市仍處於調整期。

而本次房貸利率的調整，無疑為目前低迷的房地產行業打了一針「強心劑」。

中泰證券研究所政策組負責人、首席分析師楊暢表示，降低住房貸款利率反映了刺激房地產市場需求的意圖。本次政策重點對首套房貸款利率進行調整，同時強調二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限按現行規定執行，拉大了首套房與二套房貸款利差，在刺激首套房需求釋放的同時，有利於避免加大投資投機性需求。

在楊暢看來，因城施策有利於精準調控。政策強調「各城市自主確定轄區內各城市首套和二套住房商業性個人住房貸款利率加點下限」，對於部分人口流入數量較大，住房具有剛性需求的城市，可以結合自身情況採取不同的加點方式，有利於對需求釋放進行精準調控，防止產生房價快速上行的壓力。

中金公司的報告也稱，本次利率下限調整是對政治局會議中房地產政策取態的具體落地，重點響應了「支持剛性和改善性住房需求」這一核心精神，以期改善當前銷售低迷狀態。

某研究院智庫中心研究總監嚴躍進認為，此次下調房貸利率下限，充分體現了當前房貸持續發力、扭轉近期房地產交易行情頹廢態勢的決心。結合近期各地推出降低首付、松綁二手房限售、放鬆限購等政策來看，將為5月中下旬及後續市場交易的活躍創造更好的條件，也有助於各地基於實際情況開展房地產貸款工作，一些市場交易疲軟的城市，將基於差別化的信貸政策工具，積極開展更寬松的房貸政策。

整體來看，通過房地產調控政策與住房信貸政策的調整，將對當前的市場預期起到積極作用，釋放更加強烈的企穩信號，有助於提振銷售、改善企業現金流，進一步恢復市場信心。

⑹ 兩部門：首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整

中新財經5月15日電 據中國人民銀行網站消息，中國人民銀行、中國銀保監會下發《關於調整差別化住房信貸政策有關問題的通知》。根據通知，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點。

通知要求，對於貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點，二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限按現行規定執行。

在全國統一的貸款利率下限基礎上，人民銀行、銀保監會各派出機構按照「因城施策」的原則，指導各省級市場利率定價自律機制，根據轄區內各城市房地產市場形勢變化及城市政府調控要求，自主確定轄區內各城市首套和二套住房商業性個人住房貸款利率加點下限。(完)

⑺ 首套房商貸利率調降，對居民家庭購房有何影響

中國人民銀行、中國銀行保險監督管理委員會5月15日發布的關於調整差別化住房信貸政策有關問題的通知提出，對於貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點，二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限按現行規定執行。

人民銀行金融市場司司長鄒瀾日前介紹，我國房地產市場區域特徵明顯，個人住房貸款利率和首付比例的確定遵循因城施策原則，採用了全國、城市、銀行三層的定價機制。

具體而言，在全國統一的貸款利率下限基礎上，地方層面，由人民銀行、銀保監會各派出機構按照「因城施策」原則，指導各省級市場利率定價自律機制，根據轄區內各城市房地產市場形勢變化及城市政府調控要求，自主確定轄區內各城市首套和二套住房商業性個人住房貸款利率加點下限調整方向，可選擇跟隨全國下限下調，也可保持不動或適度上調，維持區域房地產市場穩定。在城市貸款利率下限基礎上，銀行業金融機構結合自身經營情況、客戶風險狀況和信貸條件等因素，合理確定每筆貸款的具體加點數值。

談及通知對居民家庭有哪些影響，業內專家表示，通知主要針對新發放商業性個人住房貸款，存量商業性個人住房貸款利率仍按原合同執行。政策調整後，全國層面首套住房商業性個人住房貸款利率下限由不低於相應期限貸款市場報價利率（LPR）調整為不低於相應期限LPR減20個基點(按4月20發布的5年期以上LPR計算為4.4%），如所在城市政策下限和銀行具體執行利率跟隨全國政策同步下調，居民家庭申請貸款購買首套普通自住房時，利息支出會有所減少。

「按貸款金額50萬元、期限30年、等額本息還款估算，利率下調20個基點，平均每月可減少月供支出約60元，未來30年內共減少利息支出約2萬元。」上述專家稱。

鄒瀾表示，人民銀行將繼續堅持房子是用來住的、不是用來炒的定位，圍繞穩地價、穩房價、穩預期目標，因城施策配合地方政府履行好屬地責任，更好滿足購房者合理住房需求。

⑻ 央行銀保監會下調首套房貸利率 對刺激購房作用多大

5月15日，周末，央行、銀保監會突然祭出「大招」：將首套住房商業性個人住房貸款利率下限調降20個基點。按照最新5年期貸款市場報價利率（LPR）4.6%計算，首套房貸款利率可以低至4.4%。
此政策一出引發市場熱議，與房貸有關的多個話題迅速登上微博熱搜。畢竟對於購房者而言，貸款利率下調能直接帶來月供減少；更進一步的信號意義則在於，高層對於樓市的扶持態度，已經明確且出真招了。
「還沒接到利率調整的具體通知。」5月16日一早，建設銀行北京分行一位個貸經理告訴記者，當前首套房貸款利率還是執行基準利率上調55個基點，即5.15%；二套房貸款利率還是5.65%。
記者從招商銀行天津分行一位個貸經理處亦了解到，「首套房貸利率能不能降到最低4.4%，分行領導正在與招行深圳總部溝通，具體時間不能確定。如果現在申請房貸，還是按照已有政策執行，即首套房貸款利率4.9%。」
對於首套房的認定標准，這位個貸經理告訴記者，一是在准備購房的城市沒有房產，二是在全國沒有房貸記錄。
雖然政策還未落地，但市場利好效應已發酵開來。5月16日，地產股開盤大漲，首開股份、世聯行、銀億股份、天保基建等多股漲停，榮安地產、金地集團、藍光發展等跟漲。
首套房貸利率最低調至4.4%
5月15日，央行、銀保監會發布了《關於調整差別化住房信貸政策有關問題的通知》（以下簡稱「通知」），對於貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點，二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限按現行規定執行。
通知明確，在全國統一的貸款利率下限基礎上，人民銀行、銀保監會各派出機構按照「因城施策」的原則，指導各省級市場利率定價自律機制，根據轄區內各城市房地產市場形勢變化及城市政府調控要求，自主確定轄區內各城市首套和二套住房商業性個人住房貸款利率加點下限。
「此舉是為堅持房子是用來住的、不是用來炒的定位，全面落實房地產長效機制，支持各地從當地實際出發完善房地產政策，支持剛性和改善性住房需求，促進房地產市場平穩健康發展。」通知稱。
按照此前規定，新發放首套個人住房貸款利率不得低於相應期限LPR（按4月20日5年期以上LPR為4.6%）；二套個人住房貸款利率不得低於相應期限LPR加60個基點（按4月20日5年期以上LPR計算為5.2%）。
按照新政，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為，不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點，這意味著首套個人住房貸款利率不低於4.4%；二套個人住房貸款利率維持不變，下限仍為5.2%。
央行數據顯示，3月份，新發放個人住房貸款利率為5.42%，4.4%最低房貸利率比之降低了100個基點。
按照貝殼研究院4月20日發布的重點城市主流房貸利率數據，其監測的103個重點城市主流首套房貸款利率為5.17%，二套房貸款利率為5.45%。4.4%最低房貸利率比之降低77個基點。
中國房地產報記者以100萬元房貸、20年貸款期限，等額本息償還方式計算，5.17%的利率意味著月供為6693.83元，4.4%的最低貸款利率則意味著月供為6272.64元。新政若落地，每月月供或可減少421.19元，20年利息總額共約減少10萬元。
此次央行下調首套房貸利率背後，是房地產市場交易的不景氣，購房者入市需求謹慎。
央行數據顯示，4月新增社會融資9102億元，同比少增9468億元；新增人民幣貸款6454億元，同比少增8231億元，大幅弱於市場預期。各項貸款余額同比增長10.9%，為2002年3月以來最低水平。
4月居民部門新增貸款-2170億元，同比少增7453億元。央行本期未按短期和中長期貸款口徑公布數據，而是拆分成了住房貸款、不含住房的消費貸款以及經營貸款。其中，住房貸款環比減少605億元，同比少增4022億元；不含住房貸款的消費貸款減少1044億元，同比少增1861億元；經營貸款減少521億元，同比少增1569億元。
央行在答記者問中表示，要「加大穩健貨幣政策的實施力度，更好發揮貨幣政策工具的總量和結構雙重功能，加快落實已出台的政策措施，積極主動謀劃增量政策工具」。
對刺激入市購房作用多大？
央行此次下調房貸利率，也是貫徹落實此前央行、國家外匯管理局23條金融紓困政策的結果。
4月18日，人民銀行、國家外匯管理局發布 《關於做好疫情防控和經濟社會發展金融服務的通知》，提出 23條相關政策舉措。其中，對於住房領域金融服務方面的要求是：合理確定轄區內商業性個人住房貸款的最低首付款比例、最低貸款利率要求；保持房地產開發貸款平穩有序投放。
「這是2017年以來，央行再次就差別化住房信貸政策松動給出的指導意見，也標志著新一輪金融紓困地產政策調整的開始。央行23條金融紓困政策力度很大，根源還是在於中央政治局會議對於房地產的最新指導原則，即支持剛性和改善性住房需求。」廣東省城鄉規劃院住房政策研究中心首席研究員李宇嘉解讀認為。
4月29日，中央政治局會議提出，要堅持房子是用來住的、不是用來炒的定位，支持各地從當地實際出發完善房地產政策，支持剛性和改善性住房需求，優化商品房預售資金監管，促進房地產市場平穩健康發展。
李宇嘉認為，當前房地產下行幅度已經超過容忍底線，影響到了經濟穩增長。目前在高房價情況下，新市民買房壓力巨大，這部分人群購房需求最強烈，且是首套房購置者。但在目前收入、預期明顯減緩的背景下，如果不降低購房成本，無法從根本上解決樓市需求轉弱、預期悲觀、信心下降的結果，所以此次央行對於首套房貸款利率定向下調。對於二套房貸款利率並未調整，也說明政策層面還是不希望更多社會資金流入房地產，這樣才能彰顯「房住不炒」原則，目的是穩定地產。
央行此前釋放如此大力度房貸利率利好，還是在8年前。彼時的2014年9月30日，央行將首套房貸利率下限調整為貸款基準利率的0.7倍。以此為起點，帶動了上一輪房地產市場行情快速升溫回暖。
此次央行下調首套房貸款利率的拉動作用有多大？業內卻存在一定疑慮。
中央財經大學副教授、城市與區域治理研究院執行院長柴鐸認為，一是因城施策、銷售好的城市比如北京，現在首套房貸款利率是5.15%，並不特別愁賣，商業銀行有沒有降利率的動機，能不能降到4.4%值得懷疑；真正市場銷售不好的城市執行4.4%房貸利率，商業銀行的風險就會上升，能不能執行也值得懷疑。二是認房又認貸的首套房認定標准若不取消，改善型需求就不能釋放，只降低首套房貸利率效果大打折扣。
柴鐸認為，當前住房金融政策的當務之急是先讓房地產市場恢復過來，改變當前由於強調控層層加碼導致的市場扭曲、住房過濾過程被打斷的窘境；但不要指望房地產拉動經濟、守住風險底線最為關鍵。
「不要指望地產在新一輪穩增長中發揮非常大的作用，政策目標是穩定樓市，不至於對經濟形成很明顯拖累，不至於造成系統性風險，僅此而已。」李宇嘉認為，降息只能降低月供額度，但無法降低高房價、高月供、高成本，建議還是通過一攬子政策來降成本，包括土地成本、稅費成本，也包括這次的金融成本等，只有這樣才能讓更多新市民有支付能力。

⑼ 首套住房商業性的個人住房貸款利率下調了，這會帶來哪些影響

如所在城市政策下限和銀行具體執行利率跟隨全國政策同步下調，居民家庭申請貸款購買首套普通自住房時，利息支出會有所減少。
我國房地產市場區域特徵明顯，個人住房貸款利率和首付比例確定遵循因城施策原則，並採用全國、城市、銀行三層的定價機制。不過，在實踐中，多數城市直接採用了全國政策下限，沒有額外再做加點要求。
相關數據顯示，當前商品住宅銷售額出現下滑，個人住房貸款發放額也有小幅回落。新發布的金融統計數據表明，4月住戶貸款減少2170億元。其中，住房貸款減少605億元。
在城市貸款利率下限基礎上，下一步銀行業金融機構將結合自身經營情況、客戶風險狀況和信貸條件等因素，合理確定每筆貸款的具體加點數值。
人民銀行表示，房貸政策調整旨在堅持房子是用來住的、不是用來炒的定位，全面落實房地產長效機制，支持各地從當地實際出發完善房地產政策，支持剛性和改善性住房需求，促進房地產市場平穩健康發展。

⑽ 重磅！全國首套房貸利率可低至4.4%

5月15日，央行、銀保監會發布《關於調整差別化住房信貸政策有關問題的通知》（以下簡稱「通知」）。通知指出，對於貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低於相應期限貸款市場報價利率減20個基點，二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限按現行規定執行。
《每日經濟新聞》記者注意到，按照目前5年期及以上LPR4.6%測算，相當於首套普通自住房貸款利率可以低至4.4%。
光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華在接受記者微信采訪時表示：「此次央行下調住房貸款利率定價下限，是進一步優化商業銀行房貸利率自律定價機制，將擴大部分區域商業銀行房貸利率定價空間，也符合部分區域房地產市場情況。」
也有業內專家表示，通知主要針對新發放商業性個人住房貸款，存量商業性個人住房貸款利率仍按原合同執行。政策調整後，如所在城市政策下限和銀行具體執行利率跟隨全國政策同步下調，居民家庭申請貸款購買首套普通自住房時，利息支出會有所減少。
按貸款金額50萬元、期限30年、等額本息還款估算，利率下調20個基點，平均每月可減少月供支出約60元，未來30年內共減少利息支出約2萬元。
為何下調房貸利率下限
業內專家指出，個人住房貸款利率政策是房地產長效機制和差別化住房信貸政策的重要內容。
央行、銀保監會表示，為堅持「房住不炒」定位，全面落實房地產長效機制，支持各地從當地實際出發完善房地產政策，支持剛性和改善性住房需求，促進房地產市場平穩健康發展，按照國務院有關部署，發布通知明確商業性個人住房貸款利率政策下限調整有關事項。
《每日經濟新聞》記者注意到，央行發布數據顯示，4月人民幣貸款增加6454億元，同比少增8231億元。住戶貸款減少2170億元，同比少增7453億元。其中，住房貸款減少605億元，同比少增4022億元。
周茂華認為，近期受散發疫情等因素干擾，國內部分區域房地產復甦情況不夠理想，4月居民信貸下滑，反映國內房地產需求端仍低迷。國內通過下調房貸利率定價下限，讓各區域商業銀行能根據當地樓市供需情況與城市調控要求靈活調節房貸利率水平，有望促進樓市加快恢復平衡。
另外，央行發布的《2022年一季度金融機構貸款投向統計報告》顯示，一季度房地產開發貸款環比多增，個人住房貸款利率回落。個人住房貸款余額38.84萬億元，同比增長8.9%，增速比上年末低2.3個百分點。3月份，新發放個人住房貸款利率為5.42%，比年初低17個基點。
值得一提的是，近日，央行召開專題會議強調，執行好房地產金融審慎管理制度，及時優化房地產信貸政策，保持房地產融資平穩有序，支持剛性和改善性住房需求。
各地銀行會否同步調整
在全國首套房房貸利率下限下調後，各地首套房利率會否同步調整？
有業內專家表示，我國房地產市場區域特徵明顯，個人住房貸款利率的確定遵循「因城施策」原則，採用「全國 地方 銀行」三層確定機制。本次調整主要針對全國層面首套住房商業性個人住房貸款利率政策下限，二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限仍按現行規定執行。
該專家稱，在全國統一的貸款利率下限基礎上，地方層面，由人民銀行、銀保監會各派出機構按照「因城施策」原則，指導各省級市場利率定價自律機制，根據轄區內各城市房地產市場形勢變化及城市政府調控要求，自主確定轄區內各城市首套和二套住房商業性個人住房貸款利率加點下限調整方向，可選擇跟隨全國下限下調，也可保持不動或適度上調，維持區域房地產市場穩定。在城市貸款利率下限基礎上，銀行業金融機構結合自身經營情況、客戶風險狀況和信貸條件等因素，合理確定每筆貸款的具體加點數值。
浙江大學國際聯合商學院數字經濟與金融創新研究中心聯席主任盤和林接受記者微信采訪時表示：「採取『因城施策』的做法，是讓各地視房地產的情況來制定下限，比如一線城市可能不會改變利率下限，而小城市可能下調按揭利率下限，小城市以此可打開銀行對房地產按揭的利率下降空間，以低利率促進小城市首套房剛需用戶購買，促進小城市房地產去庫存。」
與此同時，盤和林指出，總體上銀行當前調低房貸利率的空間其實是很有限的，5年期及以上LPR普遍作為銀行的利率下限，本身就是銀行獲取資金的成本，若銀行低於這個成本開展首套房信貸競爭，會降低銀行信貸息差，從而降低銀行利潤率，對於銀行來說可能是一種惡性競爭。但小城市銀行面對較為激烈的競爭壓力和較少的房貸按揭需求，銀行競爭壓力更大，更容易選擇降低利率水平的方式來加大競爭力度，所以政策客觀上可能促使小城市銀行加大競爭力度，從而促使小城市首套房貸利率略微下滑。
對市場和個人影響幾何
業內專家表示，本次通知主要針對新發放商業性個人住房貸款，存量商業性個人住房貸款利率仍按原合同執行。
政策調整後，全國層面首套住房商業性個人住房貸款利率下限由不低於相應期限貸款市場報價利率（LPR）調整為不低於相應期限LPR減20個基點。
專家分析稱，如所在城市政策下限和銀行具體執行利率跟隨全國政策同步下調，居民家庭申請貸款購買首套普通自住房時，利息支出會有所減少。按貸款金額50萬元、期限30年、等額本息還款估算，利率下調20個基點，平均每月可減少月供支出約60元，未來30年內共減少利息支出約2萬元。
周茂華稱，預計接下來部分樓市供給相對大、樓市需求偏冷的區域房貸利率將出現一定幅度下調，以減輕剛需購房成本。但整體上，國內樓市「穩」字當頭，堅持「房住不炒」定位，推動各地因城施策、精準調控，落實「三穩」任務，促進樓市平穩健康發展。近期一系列政策優化措施，都是在推動樓市回歸「三穩」軌道。
盤和林表示：「此次房貸利率下限調整從理論上來說，可以降低剛需和改善性住房購房者的資金成本，從而激發其購房需求。但可能對房地產市場影響並不大，依然堅持『房住不炒』，只是給了地方更多的自主權，由於銀行信貸依然是市場風險導向，所以房地產貸款利率下限下降實際上對房貸市場的利率影響非常小。」
盤和林進一步指出，即使地方有設定利率市場利率和房貸利率加點政策的能力，但銀行的資金不是來自於地方政府，而是主要來自於央行和儲戶渠道，其資金本身就有一定的成本。之前銀行圍繞房地產按揭業務已經將利率壓在一個很低的水平，他們很難繼續向下壓低房貸利率。