① 淺析銀行如何發展中小企業融資業務
本文對銀行開展中小企業融資業務進行了淺析與思考。 關鍵詞：商業銀行 中小企業 直融資渠道 風險和收益 一、 中小企業的發展現狀 中小企業是推動我國國民經濟發展、構造市場經濟主體、促進社會穩定的基礎力量，特別是在確保國民經濟適度增長、緩解就業壓力、實現科技興國、優化經濟結構等方面都發揮越來越重要的作用。 改革開放以來，中小企業的發展是比較迅速的。據悉，目前在中國正式注冊的中小企業已超過1 000萬家，佔全國企業總數的99%；中小企業創造的最終產品和服務的價值佔中國國內生產總值比重超過50％，提供的出口佔60％，上繳的稅收佔43％，並提供了75％的城鎮就業機會。中小企業已成為國民經濟發展的重要組成部分，在吸納勞動力、促進市場競爭、方便群眾生活、推進技術創新、推動經濟發展等多方面發揮了不可替代的作用。中小企業已經成為拉動經濟的新的增長點。 二、發展中小企業金融業務對於商業銀行的重要戰略意義 1、大客戶貢獻度下降速度加快，銀行盈利空間逐步縮小 （1）大客戶資金管理水平普遍提高。大客戶基本都建立了資金網路，資金實行集約化的管理，導致銀行大企業存款、貸款業務份額逐步下降。 （2）大客戶融資能力提高，直接融資渠道暢通，傳統貸款業務需求增長不足。例如，短期融資市場的迅猛發展，使「金融脫媒」步伐加快，商業銀行的傳統信貸業務面臨嚴峻考驗。 （3）銀行同業目標市場趨同，激烈競爭導致銀行在與大客戶談判中往往處於弱勢地位，貸款議價能力不強，中間業務收益水平較低。迫於競爭壓力，目前銀行許多大客戶的貸款利率在基準利率及以下，特別是壟斷性大集團客戶大部分是基準利率下浮10%，而對大客戶的中間業務也往往因追求可觀的貸款利差而不收費或少收費。 2 、中小企業貢獻度逐步上升，並日益成為商業銀行發展的戰略性目標（1）銀行對於中小客戶貸款議價能力強，中間業務收益水平高，成為新的利潤增長點。據某國有銀行浙江省分行調查數據顯示，該行中小企業貸款余額占公司客戶貸款余額70%，中小企業貸款利率平均在基準利率上浮20%，遠高於其他貸款收益，公司類貸款利息收入的85%來自中小企業，中間業務、國際業務、信用卡業務等方面中小企業也是創收主力軍。 （2）分散風險，增加流動性。商業銀行可以通過發展中小企業金融業務分散集中度風險，對信貸資產結構和客戶結構進行戰略性調整；同時，由於中小企業客戶的信貸需求大部分為短期信貸產品，拓展和開發適合中小企業特點的短期信貸產品，對於調整資產結構，降低資產負債錯配風險有重要意義。 （3）資源豐富、發展空間和潛力巨大。目前，中小企業和個體工商戶的數量較多，而各家銀行中小企業客戶在總客戶數中佔比例極低，並形成了較大的反差，因此，巨大的中小企業資源和業務發展空間有待挖掘和拓展。 三、 中小企業融資現狀及貸款難原因分析1 、信用體系不完善使銀行普遍存在惜貸行為從銀行角度來看：安全性、流動性、贏利性是銀行貸款的基本要求，而中小企業存在過高的經營風險，使得銀行加強對中小企業的貸款支持存在著天然的屏障。中國中小企業的壽命非常短。根據全國私營企業大規模抽樣調查，1993年以前私營企業平均存繼周期只有4年，2000年提高到7.02年。有70%中小企業會在創業後的5年內被淘汰，而運行期超過10年的中小企業不足10%.在這種情況下，金融機構對中小企業貸款就慎之又慎。 從企業角度來看：不少企業缺乏信用觀念，在交易和融資關系中不講信用，往往有意拖欠貸款，再加上地方保護、政府幹預和懲治失信行為的法律法規缺位，使逃避銀行債務現象日趨嚴重。企業違約後，銀行很難回收貸款本息，因此不得不加強信貸管理，提高放貸條件，致使惜貸行為比較普遍。 2 、有效擔保抵押不足成為融資的首要障礙我國90％以上的中小企業廠房用地多是集體用地、宅基地。房地產抵押是當前銀行發放貸款通用的一種擔保方式，也是擔保公司防範貸款風險的一個重要途徑。由於集體土地所有權主體（至少3個）在法律上的模糊，造成在實際工作中集體土地所有權主體很難確定，加之常常以行政權代替土地資產經營權，帶來集體土地流轉過程中各主體的土地產權「邊界糾紛」，導致的後果就是集體建設用地使用權難抵押問題。 《擔保法》明確規定：「抵押人所有的房屋和其他地上定著物可以抵押」，「鄉鎮、村企業的土地使用權不得單獨抵押。以鄉鎮、村企業的廠房等建築物抵押的，其佔用范圍內的土地使用權同時抵押」。「耕地、宅基地、自留地、自留山等集體所有的土地使用權不得抵押」。房屋所有權與宅基地使用權在抵押上的錯位，已成為當前中小企業難融資、金融機構難變現、擔保機構難擔保的死結。 3 、信用管理和經營環境風險中小企業信息披露不夠和財務數據失真，造成銀行貸前調查的困難和不實。我國對包括中小企業在內的全社會信用體系和徵信管理尚未形成。 四、銀行風險與收益的不對稱，降低了銀行的積極性 對於一些創新型的中小企業，雖有較高的失敗率，但成功的創業卻將帶來高額的創業收益。但另一方面，銀行信貸融資只能獲得固定的利息收益，也就是說銀行承擔了融資風險，而不能分享企業成功帶來的高收益，導致銀行風險與收益的不對稱，降低銀行對中小企業進行貸款的動力。4 商業銀行發展中小企業金融業務須解決的主要問題1 、銀行價值取向和市場定位需要調整在大企業貸款業務需求增長不足的形勢下，商業銀行必須重新審視自己的市場定位，謀求新的業務增長基礎。我們應以「價值最大化」為中心，堅持收益和風險相匹配的原則來發展小企業金融業務，在運用適合小企業特點的風險識別技術、違約率統計、客戶信用風險評價技術等來規避小企業風險的同時，提高風險定價能力，通過提升價格來覆蓋風險和成本，最終體現效益目標。 2 、採用與大客戶相同的經營管理機制不適合小企業金融業務以現有大企業金融業務的「一刀切」的經營管理機制來開展小企業金融業務，很難對市場做出正確、快速反映，也難以有效防範小企業金融業務風險。首先，表現在小企業風險定價能力不強，沒有體現小企業風險相對較大、個性化差異較大、成本相對較高的業務特點；其次，考核和責任追究制度不符合小企業風險較大，損失率較高的客觀現實和市場規律，缺乏「責、權、利」相統一的激勵機制；第三，資源配置大部分向大客戶和大項目傾斜，銀行網點優勢未能得到充分發揮，從財務成本核算上看，如果僅做大項目，缺少中小企業客戶，就不能完全攤銷由此產生的成本。 3、 缺乏針對小企業的制度和政策安排首先，小企業在融資中最大的特點就是與銀行間的信息不對稱問題，財務報表失真、信用缺失的問題普遍存在，因此，目前主要以企業財務報表為基礎的客戶評價系統不適合小企業特點，沿用大客戶統一模式的客戶評價體系不能反映客戶的真實風險，難以准確識別客戶風險。其次，與大企業採用一樣的信貸操作流程不適合小企業特點。小企業融資需求的特點就是額度小、要求急、周轉快，相對於大企業的「批發」業務，小企業量大面廣，這些「零售」業務特點決定了銀行發展小企業金融業務的經營中心必須下移，只有貼近市場、貼近客戶，才能了解真實的信息，才能做出快速的反應，才能有效防範風險。第三，缺乏有針對性的產品。用同大企業一樣的產品很難滿足小企業「短、平、快」式的融資需求。 五、對商業銀行發展中小企業金融業務的建議 1 、信貸資源應選擇重點進行傾斜，「擇優支持」是銀行應堅持的政策取向 （1）重點支持中型企業。我們習慣於將中型企業與小型企業合稱為「中小企業」，將兩者同等看待。而實際上，中型企業和小型企業對銀行的貢獻、貸款質量等方面都有天壤之別。中型企業貸款明顯優於小型企業貸款。 （2）重點支持產業集群內的中小企業。產業集群往往是一個區域的主導產業，支配著地方經濟活力，並以中小企業為主，是吸納就業的主要對象，因而地方政府對產業集群都鼎力支持。產業集群的中小企業具有區域的「根植性」，即中小企業依賴於專業化市場、協作配套商和熟悉的客戶，離不開這個具有產業文化背景和制度環境的區域，因此一般更願意從事這個比較熟悉的行業，而不願從事其他的行業。 （3）重點支持股份制、民營、外資等中小企業。據對幾家商業銀行貸款情況調查分析得出，不同所有制企業的風險也很不相同。貸款質量最好的是股份制企業，其次為民營企業，再次為國有企業，集體企業和其他企業（主要是個體工商戶）貸款質量較差。 2 、加強產品和服務創新加強產品和服務創新，拓展融資渠道，努力滿足中小企業全方位、多層次的金融服務需求。選擇資信良好、產供銷狀況穩定的企業，簽發、使用商業承兌匯票、銀行承兌匯票等融資工具，辦理貼現、轉貼現和再貼現業務，支持企業擴大票據融資。為符合條件的中小企業提供動產質押貸款、品牌質押貸款服務。積極引進西方商業銀行成熟的融資方式，為符合條件的中小企業辦理保付代理、包買票據、福費廷等業務，以適應國內外統一市場的發展和企業多層次融資要求。要充分利用銀行信息優勢、網路優勢和便利條件，為中小企業提供多種信息咨詢服務。目前建設銀行就針對中小企業推出來「速貸通」、「成長之路」一系列創新的金融產品。 3、 加強中小企業信貸風險防範措施 （1）要加強對有信貸需求的中小企業法定代表人的個人品質審查，特別注重審查法定代表人及主要管理者的對外兼職情況，與家庭其他成員開辦企業的合作關系，私人財產分布狀況，歷史上有無違法亂紀行為、銀行個人信用記錄等各種情況，切實防範道德風險。 （2）要加大對中小企業客戶貸前調查的深度，提高風險識別能力，尤其是要對財務報表和財務狀況進行嚴格地審查。可從兩個方面把關，一方面藉助專門的中介機構對客戶財務報表進行審計，並要求提供審計報告；另一方面，通過銀行信用評級軟體系統對財務報表進行審核，分析判斷其財務報表和盈利水平的其實性，充分揭示其財務風險。 （3）採取多種擔保方式增強貸款擔保能力。抵押物不足和難以獲得信用擔保是中小企業融資難的固有特徵，為解決這一問題，商業銀行可探索採取其他替代性的擔保方式：一是變企業擔保為個人擔保；二是群體擔保；有效減少銀行監督成本甚至交易成本增強；三是與客戶簽訂儲蓄存款協議；四是爭取利用政策性擔保。 （4）改進和完善商業銀行信貸管理機制，提高服務水平和服務效率。各商業銀行要進一步完善中小企業信用評級和授信制度，建立和完善符合中小企業特點的信用評定評級辦法，客觀地評價中小企業的信用級別。擴大對中小企業的授信面，使授信狀況基本適應中小客戶合理的貸款需求狀況，不斷提高信貸審批質量、水平和效率。 （5）加強銀行資產流動性的管理。中小企業的貸款質量、品種和期限，會對銀行資產流動性產生重要影響。銀行要針對中小企業信貸需求具有「急、少、頻、短」的特點，為其設計特殊的貸款方式和還款方式，如類似消費信貸一樣地靈活用款和還款，這對銀行流動性管理水平提出了更高要求。相關熱詞：融資業務財管論文論文
② 淺談商業銀行如何發展中小企業信貸業務
一、發展中小企業信貸業務的風險因素 中小企業作為銀行信貸客戶群體中最有特色的一部分，其信貸需求涵蓋了固定資產、流動資金等表內外信貸業務多個品種，同時具有客戶數量眾多，單筆金額小、期限短、資金需求迫切、業務發生頻繁及擔保方式落實難度大等特點。中小企業一般處於創業期和成長期，不同程度地存在著一些風險因素，因此引起了各大銀行的高度重視。 （一）管理風險因素大部分中小企業法人治理結構不健全，組織體系不完善，缺乏精通現代企業經營管理理念的經營管理者。多數企業所有者和管理者，在經營管理過程缺乏必要的理論基礎或必要的實踐經驗，人員整體素養及崗位專業化程度低，對於市場的把握能力及組織機構的執行力和控制力非常有限，抵抗系統風險能力弱。 （二）市場風險因素 中小企業自身實力相對較弱，流動資金匱乏，對產品的市場研究、營銷渠道的建立和拓展重視程度不夠，投入資金較少，受經營規模所限難以取得比較價格優勢，在資金的流動性方面存在明顯缺陷，整體抗市場沖擊能力相對較弱。 （三）財務風險因素 中小企業的財務制度不盡規范，大多數企業的財務管理仍處於記帳階段，財務管理和成本核算的作用沒有得到充分的發揮。財務報表真實性差、隨意性大、透明度不高，為避稅虛增成本，現金收入不入帳現象，以及為融資或企業形象虛增利潤等現象比較普遍。財務管理較為混亂、信息不對稱等現狀均直接影響銀行對於企業的判斷。 （四）信用風險因素 中小企業所有制類型多樣， 管理層人員素質參差不齊，企業普遍存在誠信問題，企業故意造假騙取銀行貸款、惡意逃廢銀行債務現象屢禁不止，導致銀行對中小企業的信用狀況難以評估。 二、商業銀行在拓展中小企業信貸業務方面存在的問題（一）風險管理的觀念和意識落後 我國商業銀行脫胎於計劃經濟體制，商業銀行業務運作的行政色彩較濃，市場化運作機制未能完全建立。在業務運作過程中，長期以來沒有把中小企業作為潛在客戶，在經營觀念和意識上不重視對中小企業的信貸風險評估和管理 。尤其國有控股商業銀行對公信貸業務的主要服務對象是大客戶、大項目，經營管理和風險控制的制度和政策的制定一直圍繞著大客戶、大項目進行設計和實施，組織架構、資源配置、風險管理、激勵機制、客戶評價體系、業務流程等都針對大客戶、大項目制定，從戰略思想上對中小企業的風險認識不足，對產品的設計與風險計量工具的研究不足，因而造成信貸風險管理滯後於業務發展的局面，形成了較高比例的不良資產。 （二）商業銀行對小企業貸款操作中存在的限制 在小企業評級和授信方面，由於對小企業基本採用與其他法人信貸一致的信用評級流程，但是基於小企業的成長性和發展性特點與成熟大企業有很大差距，因此在目前的信用評級中，由於小企業資產實力指標、財務指標不佔優勢，而小企業擁有優勢的成長性、技術性指標又體現的權重比較低，最終形成小企業等級評定普遍比較差；在質押擔保方式的小企業貸款方面，目前即使在核實好基本材料、風險度很小的情況下，商業銀行要求辦理的手續也比較復雜，並且運作的周期比較長;在部分具體業務指引方面，可操作性不強。特別是對於一些新業務，具體操作細則及注意事項不夠明確，導致客戶經理在具體操作中無所適從。 三、商業銀行完善小企業信貸風險管理與控制的建議 （一）建立長期的貸款關系 商業銀行的貸款決策主要是通過長期和多種渠道對於借貸企業及其業主的相關信息的接觸而做出。因為由長期關系所產生的各種軟信息在很大程度上可以替代財務數據等硬信息，部分彌補小企業因無力提供合格財務信息和抵押品所產生的信貸缺口，並有助於改善其不利的信貸條件。商業銀行對小企業的貸款應著眼於長期利益。目前在利率管制條件下，對小企業的貸款定價較低而無法彌補其風險，這固然會降低商業銀行對其貸款的積極性。然而，如果商業銀行選擇一部分有成長潛力的企業貸款，和其建立良好的資金和業務合作關系，則可以為未來利率市場化後獲取較高貸款收益打下基礎。 （二）進行業務創新 根據小企業特點，拓寬現有金融產品的運用空間，開發配套適用的金融產品。商業銀行要增加金融產品的品種，更加便利地運用現代融資工具為商業銀行獲得利益。 （三）加強貸後管理工作貸後管理是信貸風險監管的關鍵環節，是信貸風險防範的最後一道關口，必須認真把好、把嚴。領導上要高度重視，完善貸後管理的責任追究制度，貸後管理責任人要定期上門認真分析企業財務報告，查看產品的生產狀況，以及存貨、固定資產情況，分析、判斷信貸資產風險狀況。同時要多方了解企業所處行業的狀況，如通過實地考察、現場座談、與第三方溝通信息等多種方式，及時、准確了解借款企業的重大變動。 （四）注重對信貸員的培訓 中小企業信貸風險的特點，決定了貸款銀行必須具備高超的經營管理水平和極強的責任心。這就要求商業銀行引進和培育掌握行業專業知識、具備財務基礎知識的高素質信貸人員。此外，還應建立完善的信貸員選拔、培訓、考核和獎懲機制，切實加強對信貸員履職情況的管理和考核。要定期或不定期對信貸員進行專業培訓指導，增加信貸員之間的交流機會，以利於信貸員業務能力的提高。只有全面提高信貸員的管理素質，定期對其進行培訓，讓他們掌握更多的業務知識，了解更多的國家政策，熟悉各種產品的市場信息，才能真正把信貸風險壓到最低，才能真正地對貸款風險進行實時預警。[2]管敏.對我國商業銀行信用風險管理的分析[J].沿海企業與科技，2007（3）:33-34.