假設A公司想得到浮動利率貸款

⑴ A,B兩家公司面臨如下利率:美元(浮動利率) LIBOR+1% LIBOR+2.0% 加元(固定利率) 6

這題是 Foreign Exchange & Money Market 的題目
是FX SWAP的話 A 要提高加元， B要降低浮動利率

⑵ 金融工程習題（期權期貨 利率互換），求解，急！！高分。

1.多頭同價對敲，就是看漲和看跌的期權費一樣，就都假設為c吧。那麼那標的資產的價格波動大於2c是將可以獲得盈利。也就說，無論標的資產（一般是股票）的價格從你購買期權的日到期權到期日的價格上漲還是下跌，只要漲跌的程度大於2c都可以獲得盈利，且波動幅度越大，盈利越大。若波動幅度小於2c，則虧損。且若股價沒有發生任何變化時，虧損最大，為2c。
（圖形類似於倒三角形的性狀）

2.這個我也不是很明白，這樣理解吧。
若現貨價格x小於88元，平掉期貨合約，損益為89-x，放棄執行期權合約，損失期權費3元，所以總損益為86-x，因為x小於88，所以損失小於2元。
若現貨價格x大於等於88元，則在期貨市場上，平掉期貨合約，收益為89-x，在期權方面，選擇執行該看漲期權，收益為x-88，期權費3元，總損益為-2元。
所以，可以看到，選擇這樣的一個結構合約，最大虧損為2元，即總成本鎖定在2元。 所以可以認為合成後的期權費是2元。
總之，期貨合約肯定要平的，期權根據當時的市價選擇執行或不執行。

3.
a,可行。甲公司的固定利率上比乙公司優惠1%，乙公司在浮動利率市場上比甲公司貴0.5%，可以通過互換降低平均成本。

b，合計降低融資成本即0.5%。站在甲乙公司上看，本來甲公司需要浮動利率，成本為LIBOR+0.25%,乙公司需要固定利率，成本為10%。現在通過互換，甲公司成本變為LIBOR+0.75%，乙公司變為9%。所以合計成本降低0.5%。

c,范圍是大於等於9.5%，小於等於10%。理論上可取等號，實際上若取等號的話，就與直接從銀行借一樣了，所以實際上不應取等。
可以這樣理解，甲從處借入浮動利率的貸款，比他直接從銀行借成本要高0.5%，所以他要從乙處取回這部分費用，所以他借給乙的錢的利率要比銀行高至少0.5%，為9.5%，這是下限，如果比這個低的話，甲就直接從銀行借了。而上限就是乙直接從銀行借入其所需的固定利率的成本，就是10%。比這個高的話，乙就直接從銀行借了。可見，二者可以共同節省的費用加起來就是0.5%，他們的協商也只能在這個范圍內。

⑶ 作一道金融方面的題(十萬火急)

（1）、看是否存在利率互換的可能性要看比較優勢：

1、假若A---浮動利率借款, 而B---固定利率，則總利率為：LIBOR+0.25%+7%= LIBOR+7.25%

2、若安排互換，即A--固定利率，B--浮動利率，然後安排A，B互換，總利率：6%+LIBOR+0.75%=LIBOR+6.75%，總共節約利率0.5%

3、在A,B和銀行均分這0.5%

(2)、則最終：
-->A 6% A貸入
A--〉銀行 6% A轉給銀行
銀行-->B 7%-0.5/3% 銀行轉給B

-->B LIBOR+0.75% ……
B--〉銀行 LIBOR+0.75%
銀行-->A LIBOR+0.25%-0.5/3%

書寫較隨意，你看懂即可

⑷ 金融題目（金融高手請進）在線等

1.依題意,AB兩家公司存在1%的利率差距可以分割
互換過程如下:
B公司以11%的固定利率取得資金,A公司以LIBOR+1.5%的浮動利率獲得資金,然後B公司向A公司支付LIBOR+0%的浮動利率,A公司向B公司支付11%的固定利率,這是平均分享貸款成本節約額的方法,這樣實際借款利率為B公司以以LIBOR+0%的浮動利率,B以12.5%的固定利率借款.

2.(90.43-88.82)*10=16.1

3.封頂利率期權合約逐期實際利率為6.75%,8.75%,9.5%,9.5%
兩頭封利率期權合約逐期實際利率為
7.3%,8.55%,9.3%,9.3%
封頂利率期權可以在利率超過上限的時候執行期權以防範利率過高的風險
兩頭封利率期權在可以在利率超過上限的時候執行期權的同時,當利率低於下限的同時銀行也會選擇執行期權以保證其利率的最低限,正因為如此,相應的期權費也會較前者低.
兩者比較而言,後者方差更小,風險更小

⑸ 假定a需要一筆1000萬元的浮動利率貸款,b需要一筆1000萬固定利率貸款,設計一個利率互換

a公司：以10％的固定利率借1000萬
b公司：以libor＋0.2％的浮動利率借1000萬

如果直接swap的話，對於a公司來說多付了0.1％的利息，b公司少付了2％的利息。

為了讓swap具有同等吸引力，應該讓雙方獲利相等。所以（2％－0.1％－0.1％）/ 2＝0.9％，也就是各自在原來的基礎上少付0.9％的利息。式子里減去的第二個0.1％是銀行的報酬。

最終的結果是，a公司支付libor＋0.1％－0.9％＝libor－0.8％，b公司支付12％－0.9％＝11.1％。

⑹ 如何計算貸款浮動利率，要准確的計算公式。

基準利率*（1+浮動系數）

通常將市場上信譽最好企業的借款利率或商業票據利率定為基本利率，並在此基礎上加0.5至2個百分點作為浮動利率。到期按面值還本，平時按規定的付息期的浮動利率付息。

浮動利率是指在借貸期限內利率隨物價或其他因素變化相應調整的利率。借貸雙方可以在簽訂借款協議時就規定利率可以隨物價或其他市場利率等因素進行調整。浮動利率可避免固定利率的某些弊端，但計算依據多樣，手續繁雜。

(6)假設A公司想得到浮動利率貸款擴展閱讀：

固定利率貸款的優勢在於可以迴避利率上升的風險，但當利率走穩或者下調的時候，貸款人又將被鎖定在一個較高的利率水平上，白白多付利息，所以，浮動利率和固定利率沒有絕對的優劣之分。

在市場普遍存在加息預期，利率風險驟然增加的背景下，固定利率貸款成了規避風險的良好工具，但對於借款人而言，需要對宏觀經濟特別是利率走勢作出正確判斷。因為，一旦簽署固定利率貸款合同，想修改合同或者提前還貸，就要向銀行付出一定數量的違約金。

⑺ a、b兩公司都想借入3年期的500萬美元借款,a公司想借人固定利率借款,b公司想借

確定並借入本金
A公司以固定利率借款，B公司以浮動利率借款
利率互換，(4.5%+ 6月期優惠利率＋1.5％)-(5.0%+ 6月期優惠利率＋0.5％)=0.5%
互換利率分配 中介0.1% ；A公司0.2% ；B公司0.2%
A公司成本 6月期優惠利率＋1.5%-0.2% = 6月期優惠利率＋1.3%
B公司成本 4.5%-0.2% = 4.3%
支付浮動利率
支付固定利率5% 6月期優惠利率＋1.3% 6月期優惠利率＋0.5% 6月期優惠利率＋0.5%
中介---------------------> B公司--------------->
A公司<----------------------------------中介<----------------------B公司
固定利率5% 固定利率4.3%

利差：A向中介支付利差=（5% + 1.3% - 5% = 1.3%） 1000 x 1.3% x 1/2=
中介向B公司支付利差=（5% + 0.5% - 4.3% = 1.2%） 1000 x 1.2% x 1/2=

⑻ 金融工程利率互換練習題

（1）在固定利率市場B公司比A公司多付1.00%，但在浮動利率市場只比A公司多付0.4%，說明B公司在浮動利率市場有比較優勢，而A公司在固定利率市場有比較優勢。現在假如B公司想按固定利率借款，而A公司想借入浮動利率資金。由於比較優勢的存在將產生可獲利潤的互換。通過互換可節省總利率：(LIBOR+0.10%+12%)-(LIBOR+0.50%+11%)=0.6%,均分利益各節省0.30%
（2）操作：A公司可以11%的利率借入固定利率資金，利息由B支付；B公司以LIBOR+0.50%的利率借入浮動利率資金，其中LIBOR-0.20%的利率由A支付。然後他們簽訂一項互換協議，以保證最後A公司得到浮動利率資金，B公司得到固定利率資金。
（3）結果：A想借入浮動利率借款,支付的也是浮動利率,達到其財務目標,共支付LIBOR-0.20%的利率水平,比自己去借要節省0.30%的利率成本，B想借入固定利率借款,支付固定利率,達到財務目標,共支付11%+0.70%=11.70%的利率成本,節省0.30%

⑼ 假定A需要一筆1000萬元的浮動利率貸款，B公司需要一筆1000萬元的固定利率貸款

A公司：以10％的固定利率借1000萬
B公司：以libor＋0.2％的浮動利率借1000萬

如果直接swap的話，對於A公司來說多付了0.1％的利息，B公司少付了2％的利息。

為了讓swap具有同等吸引力，應該讓雙方獲利相等。所以（2％－0.1％－0.1％）/ 2＝0.9％，也就是各自在原來的基礎上少付0.9％的利息。式子里減去的第二個0.1％是銀行的報酬。

最終的結果是，A公司支付libor＋0.1％－0.9％＝libor－0.8％，公司支付12％－0.9％＝11.1％。

⑽ 關於國際金融的一道題目，求高手解答TAT！

以前學過的內容，有點忘了，不知道對不對啊。。。
利率互換後A借浮動，B借固定
總籌資成本減少12.5%+ LIBOR%-10% -（LIBOR+0.5%）=2%
再減去銀行收取的利益則A,B的總籌資成本實際減少為1.8%
1.利益均分，A與B各減少0.9%，則A的籌資成本為11.6%（12.5%-0.9%），B的籌資成本為LIBOR%-0.9%
2.B公司分70%，A公司分30%，就是將1.8%分7成給B，3成給A，再在A與B的原本的籌資成本的基礎上減去相應數值就可以了。